我的观点不变，现在的市场就是结构性的科技牛，如果科技走强，指数上涨大家就都能跟着一起轮动涨。但如果科技股集体调整杀跌，指数必然扛不住，前几天大家都见识过了，科技股调整，即使猛拉金融保险，都稳不住局面，指数没跌多少，但个股跌幅5%以上的都有2000多家。今天的情绪仍然比较弱，但已经没有了恐慌，这是好现象。而且主力资金布局了一些新的科技方向，从老的科技方向（AI硬件三件套:CPO/光模块，存储，PCB）里撤离的资金，布局了国产替代算力供应链:交换机，超节点和先进封装，我觉得下半年可以持续关注国产算力方向了。其实逻辑很简单，我们的大模型调用量越来越大，而且国内的大模型公司现在绝大多数都在使用国产算力卡，我们的头部大模型公司目前基本已停止购买英伟达的算力卡。后续很多都会采用国产的超节点服务器方案，虽然我们单卡的算力比不上美国的，但是我们超节点集群可以超过英伟达。指数和科技股都已杀到短期底部了，这个位置虽然想直接V起来有难度，但想继续杀下去一样难度不小，尤其是想杀到昨天早盘的位置。我估计这里最有可能的走法就是，用时间换空间，走着走着就悄咪咪涨起来了。耐心点，能赢！