马斯克重磅官宣，特斯拉Terafab自研AI芯片，确定全面采用英特尔14A先进制程代工合作落地，标志着双方在高端算力芯片领域深度绑定，重塑全球AI芯片代工格局。
此次大额订单落地，将直接拉动高阶HDI、高速PCB与高端IC载板刚需扩容，上游产业链迎来明确增量红利。红板科技作为英特尔核心战略供应商，深度绑定英特尔Gaudi AI芯片、高端服务器供应链，长期斩获英特尔顶级供应链认证，产品直接适配AI芯片与算力硬件。公司基本面强势爆发，一季度IC载板业务同比大增1856%，产能与技术储备充足，将充分承接特斯拉Terafab项目外溢订单，业绩弹性进一步打开。
AI算力产业持续高景气，先进制程迭代、高端芯片放量，带动上游封装、板材材料需求持续上行。恒坤新材等配套企业同步受益于AI芯片产业链扩容，充分享受行业β红利。
英特尔拿下特斯拉重磅合作，巩固先进代工竞争力，产业链自上而下景气共振。在AI算力国产替代与海外巨头产能扩张双重驱动下，高端PCB、IC载板赛道成长逻辑明确，核心标的有望依托订单落地与业绩兑现，开启估值与业绩双向修复行情。
红板科技(SH603459) 恒坤新材(SH688727) 英特尔(INTC)