只有科技和券商才能担起引领大盘反转的重仼一、科技板块： 1. 工业富联（601138.SH）：全球AI服务器代工龙头，受益于海外算力需求爆发，2025年Q2获银华基金李晓星新进持仓。 2. 中际旭创（300308.SZ）：全球光模块市占率第一，800G产品放量，2025年净利润增速预计超50%。 3. 海光信息（688041.SH）：国产CPU+DCU双龙头，深算二号性能对标国际主流产品，2025年Q2获李晓星加仓。 4. 中微公司（688012.SH）：刻蚀设备市占率突破20%，2025年H1新增订单同比+45%。 5. 立讯精密（002475.SZ）：苹果Vision Pro核心供应商，AI眼镜产业链核心标的，2025年Q3毛利率环比+3.2%。 6. 传音控股（688036.SH）：新兴市场手机龙头，AI手机渗透率快速提升，2025年H1净利润同比+38%。 二、券商板块： 1. 中信证券（600030.SH）：投行市占率22%，衍生品业务规模超万亿，2025年Q3净利润同比+15%。 2. 中金公司（601995.SH）：并购东兴、信达后总资产破万亿，财富管理转型加速，2025年H1资管规模同比+28%。 3. 国联证券（601456.SH）：并购民生证券落地，投行收入占比提升至35%，2025年Q3净利润同比+62%。 4. 华林证券（002945.SZ）：金融科技投入占比超20%，自营业务收益率行业领先，2025年H1 ROE达8.5%。 5. 国泰君安（601211.SH）：PB仅0.9倍，股息率4.2%，机构持仓占比触底回升。 6. 招商证券（600999.SH）：财富管理转型成效显著，代销金融产品收入同比+40%。
