明日热点前瞻：政策东风劲吹，三大主线领跑A股周二A股政策驱动逻辑将持续强化，结合中央经济工作会议部署、地方“十五五”规划落地及行业新政红利，三大高确定性主线有望成为资金核心攻击方向，精准把握政策脉络即可抢占先机！一、新质生产力核心赛道（科技+高端制造）中央经济工作会议将新质生产力确立为“十五五”战略支点，“人工智能+”升级为宏观增长引擎，多地已出台地方版规划细化落地路径，技术攻关与产业集群建设双轮驱动下，赛道红利持续释放： 人工智能/算力：京津冀、长三角等国际科创中心加速布局，高端芯片、基础软件等关键领域攻关受重点支持，中科曙光（服务器核心供应商）、寒武纪（AI芯片龙头）直接受益于重大科技项目落地；高端装备/工业母机：广东“人工智能+机器人”万亿集群规划、江苏超常规攻关举措加持，科德数控（高端机床技术突破）、拓斯达（智能制造解决方案）契合制造业升级需求；新能源创新：新型能源体系建设提速，绿电应用扩大与双碳目标共振，阳光电源（新型储能技术领先）、亿华通（氢能产业链核心）有望承接政策红利。二、内需受益板块（消费+物流）政策“扩内需+保产业”双重发力，叠加成本端利好共振，内需板块迎来业绩修复窗口期： 乳制品：12月23日欧盟乳制品临时反补贴措施正式生效，补贴率高达21.9%-42.7%，将大幅削弱进口产品价格优势，伊利股份（全产业链布局+奶酪业务拓展）、光明乳业（低温奶+奶酪积淀深厚）有望抢占释放的市场份额，行业从“价格战”转向“品质战”；航空物流：油价三连跌持续降低运营成本，叠加内需复苏带动货运需求，顺丰控股（物流网络完善）、南方航空（客运+货运协同）成本端压力显著缓解； 新能源汽车：绿色消费政策持续加码，产业升级与消费扩容形成共振，比亚迪（整车制造龙头）、宁德时代（动力电池核心供应商）凭借技术与规模优势稳固市场地位。三、金融与贸易升级（制度红利落地）改革深化释放制度动能，金融与贸易领域新政密集落地，直接增厚相关企业盈利空间： 跨境金融：外贸法修订推动跨境金融服务提质，东方财富（跨境支付布局先发）、中国平安（综合金融服务优势）契合外贸企业全球化需求；期货公司：中金所2026年股指期货、国债期货交割手续费减半（高频交易除外），叠加商品期货交易所同步减免优惠，永安期货（衍生品业务龙头）、中信证券（综合券商衍生品优势）手续费成本下降直接提振盈利； 数字贸易：制度型开放推进贸易数字化，国际互认提速利好跨境电商与电子认证赛道，焦点科技（跨境电商平台核心企业）、吉大正元（电子认证领先服务商）潜力凸显。明日策略短期聚焦政策催化强度与资金认可度：新质生产力赛道重点跟踪重大工程规划披露节奏，乳制品板块关注反补贴落地后的资金反应；中长期看，新质生产力与数字经济仍是确定性主线，个股分化将加剧，需重点筛选财报兑现能力强、技术壁垒高的标的。高盛14%的2026年A股盈利增速预测，为板块估值修复提供坚实支撑，把握政策落地窗口期精准布局。
